Q. 黒字なのに、なぜ会社のお金がなくなるのですか？

お金がなくなる4つの理由

まず、利益と現金は何が違うのか

損益計算書の利益は、「商品を納品した日」に売上を、「材料を使った日」に費用を記録して計算します。お金が入った日・出た日ではありません。一方、現金は銀行口座に実際に入金・出金された日にしか動きません。

4つの理由を、一つずつ

株式会社さくら（売上高100億円）のある年度。利益は5億円でした。ところが現金は3億円減りました。

理由1：売掛金が増えた（売ったのに、まだもらっていない）

売上が伸びて、売掛金が前年より4億円増えました。売上には計上されて利益になっていますが、4億円分はまだ口座に入っていません。

理由2：在庫が増えた（買ったのに、まだ売っていない）

受注増に備えて材料と製品の在庫を2億円増やしました。在庫は「買ったときに費用にならず、売れたときに費用になる」ため、利益は減りません。しかし現金は買った時点で出ていきます。

理由3：設備投資をした（費用は少しずつ、支払いは一度に）

5億円の生産設備を購入しました。設備は何年も使うので、費用は減価償却費として毎年少しずつ計上されます。この年の減価償却費は3億円ですが、支払った現金は5億円です。

理由4：借入金を返した（費用にならないが、現金は減る）

銀行からの借入金を1億円返済しました。借りたものを返しただけなので費用にはならず、利益には影響しません。しかし現金は1億円減ります。

数字で見る：利益5億円が、現金−3億円になるまで

この並べ方は、決算書の一つであるキャッシュフロー計算書の形そのものです。「利益から出発して、現金との差を調整していく」この形を覚えると、決算書が読めるようになります。

3つの視点で見る

では、どうすればいいのか

1. 資金繰り表を作る：利益ではなく現金の予定を月ごと・週ごとに見える化する。→ 資金繰りとは何か
2. 大きな支払いは資金の種類を合わせる：設備投資は長期借入で、運転資本の増加は融資枠で。
3. 回収を早く、在庫を少なく：営業・購買を巻き込む全社の仕事。
4. いざというときの備え：当座貸越や融資枠を、困る前に用意する。→ シミュレーション

よくある間違い

• 「利益が出ているから配当や賞与を増やして大丈夫」と、現金を見ずに決めてしまう。
• 「減価償却費は現金が出ない費用だから気にしなくていい」と考える。設備を買った年には大きな現金が出ている。
• 「借入返済は費用ではないから資金繰りに影響しない」と考える。費用ではないが、現金は確実に減る。